2012-08-152012-08-152012-08-152012-08-15https://repositorio.banrep.gov.co/handle/20.500.12134/5774This study implements a regular vine copula methodology to evaluate the level of contagion among the exchange rates of six Latin American countries (Argentina, Brazil, Chile, Colombia, Mexico and Peru) from June 2005 to April 2012. We measure contagion inPDFspaOpen AccessWorking PaperC32 - Time-Series Models; Dynamic Quantile Regressions; Dynamic Treatment Effect Models; Diffusion Processes; State Space ModelsC51 - Model Construction and EstimationE42 - Monetary Systems; Standards; Regimes; Government and the Monetary System; Payment SystemsCopulaRegular vineExchange ratesTail dependence coefficientsTipos de cambio -- Argentina -- 2005-2012Tipos de cambio -- Brasil -- 2005-2012Tipos de cambio -- Chile -- 2005-2012Tipos de cambio -- Colombia -- 2005-2012Tipos de cambio -- México -- 2005-2012Tipos de cambio -- Perú -- 2005-2012Acceso abiertoAtribucion-NoComercial-CompartirIgual CC BY-NC-SA 4.0E42 - Sistemas monetarios; Patrones; Regímenes; Gobierno y sistema monetario; Sistemas de pagoC51 - Construcción de modelos y estimaciónC32 - Modelos de series temporales; Regresiones cuantiles dinámicas; Modelos dinámicos de tratamiento; procesos de difusión; representación de espacios de estadosLas opiniones contenidas en el presente documento son responsabilidad exclusiva de los autores y no comprometen al Banco de la República ni a su Junta Directiva.https://hdl.handle.net/20.500.12134/5774