2015-12-242015-12-242015-12-242015-12-24https://repositorio.banrep.gov.co/handle/20.500.12134/6231We implement a modified version of DebtRank, a measure of systemic impact inspired in feedback centrality, to recursively measure the contagion effects caused by the default of a selected financial institution. In our case contagion is a liquidity issue,PDFspaOpen AccessShort-term liquidity contagion in the interbank marketWorking PaperG21 - Banks; Depository Institutions; Micro Finance Institutions; MortgagesL14 - Transactional Relationships; Contracts and Reputation; NetworksC63 - Computational Techniques; Simulation ModelingFinancial networksContagionDefaultLiquidityDebtRankMercado interbancario -- ColombiaLiquidez bancaria -- ColombiaRedes financieras -- ColombiaAcceso abiertoAtribucion-NoComercial-CompartirIgual CC BY-NC-SA 4.0C63 - Técnicas de computación; modelos de simulaciónL14 - Relaciones de transacción; Contratos y reputación; RedesG21 - Bancos; Instituciones de depósito; Instituciones Microfinancieras; HipotecasLas opiniones contenidas en el presente documento son responsabilidad exclusiva de los autores y no comprometen al Banco de la República ni a su Junta Directiva.https://hdl.handle.net/20.500.12134/6231