TY  - GEN 
A1  - Rojas-Bernal, Alejandro
A1  - Villamizar-Villegas, Mauricio
DA  - 2021/03/03
UR  - https://repositorio.banrep.gov.co/handle/20.500.12134/9982
N2  - En este documento proponemos una nueva metodologia de valoracion de opciones americanas
con caracteristicas exoticas mediante la valoracion de un portafolio de opciones europeas con
diverso vencimiento. Nuestros resultados muestran que: (i) la...
AB  - We develop a novel pricing strategy that approximates the value of an American option with
exotic features through a portfolio of European options with different maturities. Among our
findings, we show that: (i) our model is numerically robust in...
U1  - 42 paginas : graficas, tablas
LA  - eng
PB  - Banco de la Republica de Colombia
T3  - Borradores de Economia
JF  - Borradores de Economia; No. 1156
M3  - Open Access
KW  - Valoracion de opciones de divisas
KW  - Opciones trinquete
KW  - Opciones asiaticas;
KW  - Opciones barrera
KW  - Ponderacion del valor temporal
KW  - Minimos cuadrados de Monte Carlo
T1  - Pricing the exotic: Path-dependent American options with stochastic barriers
T2  - Valoraciones exoticas: El caso de opciones americanas con barreras estocasticas
KW  - C53 - Forecasting and Prediction Methods; Simulation Methods
KW  - E58 - Central Banks and Their Policies
KW  - G13 - Contingent Pricing; Futures Pricing
KW  - Option pricing
KW  - Exotic currency options
KW  - Ratchet options
KW  - Asian options
KW  - American options
KW  - Barrier options
KW  - Weighted Time Value methodology
KW  - Least Squares Monte Carlo
KW  - Valoracion activos -- Banco de la Republica
KW  - Metodos de pronostico y prediccion -- Metodo de Monte Carlo -- Banco de la Republica
KW  - C53 - Metodos de pronostico y prediccion; metodos de simulacion
KW  - E58 - Bancos centrales y sus politicas
KW  - G13 - Valoracion de activos contingentes y de futuros
DO  - https://doi.org/10.32468/be.1156
L1  - https://ideas.repec.org/p/bdr/borrec/1156.html
ER  -