@techreport{20.500.12134/6121,
author = {Jiménez-Gómez, Andrés Eduardo},
author = {Melo-Velandia, Luis Fernando},
year = {2014},
month = {7},
url = {https://repositorio.banrep.gov.co/handle/20.500.12134/6121},
abstract = {Las metodologías tradicionales utilizadas para calcular el valor en riesgo y el valor en riesgo condicional usualmente modelan el primer y segundo momento de las series, suponiendo que el tercer y cuarto momento son constantes. En este documento se utiliza la metodología de Hansen [1994] para modelar los primeros cuatro momentos de la serie, en particular, se usan varias formas paramétricas para modelar la asimetría y curtosis. Las medidas de VaR y CVaR tradicionales y las propuestas son calculadas para la Tasa Representativa del Mercado, los TES, y el IGBC para el periodo diario comprendido entre 01 de 2008 y 02 de 2014. En general, se encuentra que las medidas de riesgo de mercado presentan mejor desempeño al modelar la asimetría y la curtosis.},
publisher = {Banco de la República},
booktitle = {Borradores de Economía},
volume = {Borradores de Economía; No. 834},
keywords = {Valor en riesgo},
keywords = {Valor en riesgo condicional},
keywords = {Backtesting},
keywords = {Asimetria},
keywords = {Curtosis},
title = {Modelación de la asimetría y curtosis condicionales : una aplicación VaR para series colombianas},
doi = {https://doi.org/10.32468/be.834},
}